چرا تحلیلگران معتقدند بیت کوین در آستانه ورود به محدوده فشار فروش است؟

آخرین به‌روزرسانی: ۹ آذر ۱۴۰۴

بیتستان: افت 29 درصدی BTC از سقف 128 هزار دلاری خود، بسیاری از سرمایه‌گذاران را نسبت به آینده‌ی این رمزارز و بازار کریپتو نگران کرده است، اما با این حال، اکنون تحلیلگران باور دارند که بیت کوین در آستانه ورود به محدوده فشار فروش قرار داشته و احتمال برگشت قیمت تا سطوح بالاتر وجود دارد.

افت بیت‌کوین از سطح ۱۲۸ هزار دلار، این رمزارز را در وضعیتی بسیار حساس قرار داده است. در حال حاضر، این رمزارز در حوالی سطح 91 هزار دلار معامله می‌شود که افت ۲۹ درصدی نسبت به سقف‌های اخیر را نشان می‌دهد. با این حال، اکنون RSI هفتگی به محدوده نزدیک به فشار فروش (Oversold) نزدیک شده که مشابه با کف‌های سال‌های ۲۰۲۰ و ۲۰۲۲ است.

در یکی از جدیدترین تحلیل‌ها از سایت cryptofrontnews، به این موضوع اشاره شده که بیت کوین در آستانه ورود به محدوده فشار فروش قرار دارد و نزدیک شدن RSI هفتگی BTC به عدد 30 نزدیک، تایید کننده‌ی این موضوع است. در چرخه‌های گذشته نیز، نزدیک شدن RSI هفتگی به این محدوده، با شروع رالی‌های پرقدرت همراه بوده است. در سال ۲۰۲۰ یک رشد ۱,۲۲۸ درصدی و در سال ۲۰۲۲ یک رشد ۳۴۱ درصدی پس از لمس این سطوح ثبت شد.

تحلیلگران می‌گویند اگر روندهای تاریخی تکرار شود، احتمال برگشت قیمت تا محدوده ۱۱۰ هزار تا ۱۳۰ هزار دلار وجود دارد.

ساختار فعلی بازار از سال ۲۰۲۰ تاکنون نشان می‌دهد که بیت‌کوین سه فاز انباشت (Accumulation) مهم را پشت سر گذاشته است. فاز نخست در سال‌های ۲۰۲۰ تا ۲۰۲۱ شکل گرفت، جایی که قیمت حدود ۳۵۰ روز در محدوده ۱۰ تا ۱۵ هزار دلار نوسان کرد و یک ناحیه حمایتی قوی ساخت.

فاز دوم در سال ۲۰۲۳ اتفاق افتاد و طی آن، بیت‌کوین حدود ۵۰ روز در محدوده ۲۵ تا ۳۰ هزار دلار کف‌سازی کرد. هر دو ناحیه در نهایت به رشدهای قدرتمند و شروع رالی‌های صعودی منتهی شدند. بر همین اساس، تحلیلگران انتظار دارند شرایط مشابهی نیز در سطوح فعلی بازار تکرار شود.

داده‌های Santiment نشان می‌دهد که بیت‌کوین در حال حاضر پایین‌تر از دو میانگین متحرک مهم قرار گرفته است. میانگین متحرک ۵۰ روزه (50-day MA) در محدوده حدود ۹۸ هزار دلار قرار دارد و میانگین متحرک ۲۰۰ روزه (200-day MA) نیز حوالی ۱۰۴,۸۰۰ دلار است.

قرار گرفتن قیمت زیر هر دو میانگین، معمولاً به عنوان نشانه‌ای از تغییر روند کوتاه‌مدت و ضعف موقت در ساختار صعودی تفسیر می‌شود و از دید تحلیلگران می‌تواند مقدمه‌ای برای ورود بازار به یک مرحله مهم باشد.

بیت‌کوین اکنون ۱۳.۳٪ پایین‌تر از میانگین ۲۰۰ روزه قرار دارد،. حدوده‌ای که از پیش به عنوان منطقه ارزشمند (Value Zone) شناخته می‌شود. همچنین حجم معاملات در ۲۴ ساعت گذشته ۳۳.۹۷٪ رشد کرده و به ۳۷.۵۲ میلیارد دلار رسیده که نشان‌دهنده افزایش فعالیت معامله‌گران است.

داده‌های بازار نشان می‌دهند، کمبود عرضه همچنان عامل اصلی حمایت‌کننده روند بلندمدت بیت‌کوین است. حدود ۱۲ تا ۱۳ میلیون BTC بیش از یک سال بدون جابه‌جایی باقی مانده‌اند و در اختیار سرمایه‌گذاران بلندمدت قرار دارند.

موجودی واقعی در گردش و قابل معامله حدود ۴ تا ۶ میلیون BTC است. این محدودیت در عرضه باعث می‌شود قیمت نسبت به افزایش تقاضا حساس‌تر شود، به خصوص با رشد چشمگیر ورود سرمایه‌گذاران نهادی از طریق ETFهای اسپات و سرمایه‌گذاری شرکت‌ها در خزانه‌های خود.

با توجه به داده‌های تکنیکال و ساختار عرضه، وضعیت فعلی بازار نشان می‌دهد که بیت کوین در آستانه ورود به محدوده فشار فروش قرار دارد. وضعیتی که در چرخه‌های گذشته اغلب به عنوان نقطه‌ای حساس برای شروع روندهای بازگشتی عمل کرده است.

نزدیک شدن RSI هفتگی به محدوده Oversold، فاصله قابل‌توجه قیمت از میانگین‌های متحرک کلیدی و محدودیت عرضه در گردش، همگی نشانه‌هایی هستند که تصویر یک بازار تحت‌فشار اما مستعد واکنش صعودی را ترسیم می‌کنند.

اگر الگوهای تاریخی تکرار شوند، این مرحله می‌تواند نقطه آغاز حرکت‌های قدرتمند بعدی باشد، هرچند تحقق این سناریو وابسته به افزایش تقاضای خرید و ورود جریان سرمایه در روزهای آینده است.

منبع: cryptofrontnews

بیت کوین